De controlar risco, sua mãe entende. Como ser um trader frio e calculista com matemática.

O maior medo do trader é ter que enfrentar um grande loss em sua operação, até para os que obtiveram muitos gains anteriormente. Para afastar este medo é fundamental gerenciar seus riscos. O estresse e a preocupação é muito reduzida, mas muito reduzida mesmo, se você gerenciar seu risco. Sim, já se ouviu falar muito desta gestão de risco, mas poucos põe em prática. Já calculou o seu risco? Gerir risco não é observar um traço. É fazer contas.

Existem três limites muito importantes que, as vezes, são ignorados pelos traders iniciantes. Estes limites são fundamentais para a gestão de riscos.

O primeiro limite é o quanto o trader pode PERDER no dia. Calcular quantas perdas, multiplicar pelo seu valor em reais e obter o total da perda. É fundamental para manter o trader menos ansioso e deve ser feito ANTES da primeira operação. Em resumo é quanto de dinheiro você pode perder a cada operação.

O segundo limite é o cronológico. Aqui no Brasil há a regra que o trader precisa fechar sua posição de operação de mini contrato de índice, no mesmo dia em que abriu, caso contrário, a corretora irá fechá-la para o trader e irá cobrar uma taxa deste serviço.

O terceiro limite é a quantidade de pontos que podem oscilar em um dia de operação. No inicio o trader não tem noção que se está com uma perda de 1000 pontos, e está no próximo do fim do pregão do dia, pode não conseguir recuperar esta perda, pois a bolsa irá fechar em breve.

Para identificar seu primeiro limite, o limite de perdas financeiras, precisamos entender este cálculo e praticar com um exemplo prático. Digamos que o trader tenha ganho R$ 100,00 que juntou durante 3 dias que lucrou nos pregões. Obtemos a média de ganho de cada dia através do cálculo da média simples, dividindo os R$ 100,00 por 3. O resultado, R$ 33,34 aproximadamente, este é o lucro diário das operações anteriores. Este valor resultante é o limite que o trader poderá perder no dia. Então, o seu limite operacional será de R$ 33,34 em perdas totais no dia. Caso, infelizmente, atinja este valor, saia da frente da tela, perdeu, saia fora, corra como um coelho do lobo, não volte hoje, volte só amanhã.

Para identificar o seu segundo limite, é saber quanto tempo você aguenta raciocinando seguidamente sua hora de entrar e sair de cada operação, quantos pontos de ganho e perda precisa ajustar, qual o sentido da operação, se é de compra ou venda. É como um exercício físico, se o trader nunca correu 10minutos, aguentaria correr 3 horas seguidas? Provavelmente não. A exaustão é causada pelo limite de tempo que o trader consegue raciocinar sobre pressão. Além deste limite de tempo, há outro  limite de tempo do próprio pregão, sabendo que se inicia as 09h da manhã e termina às 18h25m é o tempo que tem para executar suas operações de trade no mini índice B3.

Para identificar o seu terceiro limite é preciso observar o limite de variação em pontos em um dia de pregão. A oscilação minima e máxima de pontos de um pregão para um mini contrato pode variar conforme o dia. O limite de oscilação de mini índice é cerca de 3.500,  4.000, ou até 4.500 pontos quando está num momento bem frenético, e a nossa bolsa, nem sempre está com esta bola toda. Há dia que varia 1.000 pontos, 800 pontos, outro dia varia 2.500, 3.000 pontos, etc. Então, perceba nas figuras 1 e 2, que não adiantaria adicionar stops fora desta faixa de pontos pois a oscilação pode não chegar lá, daí o seu trader fica pelo meio do caminho.

A matemática pode ajudar muito a tirar o peso de seus ombros. Calcular o máximo que o trader pode PERDER no dia faz você pensar nas operações ANTES que elas ocorram. Permite planejar com pés no chão, sem ficar imaginando que, em um dia,  poderá ir até 200.000 pontos, porque não dá, não há esta quantidade de variação de pontos na realidade. Este planejamento prévio deve ser feito e segui-lo durante o dia de operação mantem seus nervos menos agitados.

Calcular a PERDA e não somente o ganho, ajuda a saber se irá suportar o baque caso haja perda. Estes cálculos são simples e pode ser feitos na ponta do lápis ou com uma calculadora comum e com a prática, até de cabeça. Calcular a perda suportável para o trader, faz parte da gestão de risco e muitos iniciantes não compreendem sua importância. O trader, muitas vezes, fica tentado em recuperar a perda no mesmo dia e o que geralmente ocorre, por exaustão, medo e impaciência, é um aumento expressivo da perda. Seja disciplinado, siga o planejado, não improvise ou invente, não no início de sua vida de trader. 

Não são quantas operações planejadas precisa saber, mas saber quanto em dinheiro você para PERDER no dia e se limitar a isso para não gerar problemas diversos para você.

Se o trader deseja efetuar 4 operações no dia, precisa saber se as 4 operações derem errado, qual seria a sua perda financeira e se seria capaz de pagá-la e manter-se no trade no dia seguinte. Com seu stop loss a 300 pontos, e sabendo que o bolsa oscila no mini índice, digamos 2.000 pontos. Divida 2.000 pontos por 300 pontos obterá a quanto poderá perder se errar todas as 4 operações. 300 x 4 = 1.200. Sabemos então que 1 é a quantidade de mini contrato da operação, R$ 0,20 é valor de um ponto e 300 é a quantidade de pontos de loss previsto. O valor de loss para cada operação é calculado por 1 x 0,20 x 300, temos então, R$60,00 de prejuízo para cada loss alcançado. Você está preparado para perder no dia, 4 x R$ 60,00, ou seja, R$ 240,00? Topará? Se não faz diferença fundamental para o trader, então pode seguir para o segundo passo que é abrir o gráfico e executar operações com os stops dentro destes limites.

A maioria dos traders iniciantes que conheço e operam mini contrato de índice do IBOVESPA, não sabem que há estes limites para operar o gráfico. Sim, há, é óbvio, mas alguns fazem iniciantes ainda não perceberam que existem estas barreiras e ainda não está dentro de seu raciocínio que planeja suas operações. Agora o trader está à frente de muita gente que faz day traders, sabe fazer as contas para manter a calma, ganhar aquele dinheiro bom e vem vindo no próximo day trade e presenteie sua mãe. Feliz dia das mães.

figura 1 - Oscilação máxima de 1.569 pontos, mini índice IBOVESPA, no dia em 18/03/24

figura 2 - Oscilação máxima de 1.569 pontos, mini índice IBOVESPA, no dia em 09/05/24